[우리기술] 25년 1Q 분기보고서를 통한 기업 분석
·
기업 분석
1. 요약우리기술은 년 1분기 매출 185억 원(+20%)을 달성했지만 신규 사업비와 프로젝트 원가 상승으로 영업적자 30억 원(–16%)을 기록했다. 정읍 RGO 공장(투자 109억) 등 대규모 CAPEX와 운전자본 악화로 영업현금 –93억 원이 유출됐다. 여유자금 확보를 위해 4월 무이표 전환사채 50억을 추가 발행하면서 부채비율은 142 %, 유동비율은 98 %까지 악화되었다. 2025년 2월의 불성실공시 제재로 주가 P/B는 0.6배(동종 1.1배)까지 할인받고 있다.2. 성장성 지표 1Q25 증감 배경 매출185억+20 %MMIS·해외 PSD수주잔고270억+34 %MMIS 증액·PSD 2건R&D16.6억+25 %스마트팜·RGO 3. 수익성총 이익률18.2 %(–5.4 p), 영업이익률 –16.2..